För ett år sedan publicerade vi inlägget Topp 5 värsta skitprodukterna på finansmarknaden som hjälpt tusentals konsumenter att undvika branschens fula fiskar. Eftersom intresset för fonder är rekordstort och nya skitfonder dyker upp hela tiden har vi tagit oss an uppdraget att hålla våra läsare uppdaterade. Här kommer årets uppdaterade skitlista.

Plats 1: Söderberg & Partners Proaktiv-fonder

Fjolårets värsta skojare behåller sin förstaplats. Fonderna som tidigare hette Trygghet 75, Trygghet 80 o.s.v. tvingades av Konsumentverket att byta namn på grund av att de inte är trygga. Det nya namnet Proaktiv infördes därför nyligen i smyg. Trots kritik från medier och myndigheter som Svenska Dagbladet, Finansinspektion och Konsumentverket är det mängder av svenskar som sparar häpnadsväckande 55 miljarder dessa fonder. Fonderna har allt det som gjorde oss upprörda nog att starta Småspararguiden.

1. Skyhöga avgifter. Just nu är den årliga avgiften 2,36%. På 20 år innebär det att Söderberg & Partners har tagit hälften av värdeökningen. Samma typ av fonder går att få för avgifter mellan 0,20-0,40% beroende på vilken bank du har.
2. Säljs med fina ord. De säljs in med en blandning av lugnande ord som “proaktiv” och fina buzz words från finansbranschen. Vad “proaktiv” innebär konkret är fortfarande en gåta för oss.
3. De är medvetet tillkrånglade för att det ska vara svårt för någon som inte jobbar med finans att förstå hur de faktiskt funkar – läs själv om du vill försöka – och ännu mer omöjligt att förstå om detta är smart. (Tips – det är det inte!)
4. Låg andel aktier för unga. Den Proaktivfond som har högst andel aktier – Proaktiv 75 – har just nu ca 90% aktier men har varit så lågt som 60%. Det kan vara vettigt för folk i 60-årsåldern men inte för unga personer med långt kvar till pension. Trots det säljs den till människor i 30-årsåldern.
5. Säljs genom intressekonflikter. Samtidigt som Söderberg & Partners vill tjäna pengar på sina fonder så ger deras säljare “råd” till tusentals svenskar via arbetsgivarnas tjänstepensionsavtal. I princip alla kunder som sparar i Söderbergs fonder har alltså blivit ditlurade av Söderbergs egna säljare som titulerar sig “rådgivare”.

Plats 2: Max Matthiessens Navigera-fonder

Max Matthiessen är som en lillebror till Söderberg & Partners. Samma unkna affärsmodell och samma dyra fonder men bara i liten mindre skala. Här ligger ungefär 30 miljarder kronor i fonder som kostar 10 ggr mer än normalt. 600 Mkr går till onödiga avgifter varje år.

Plats 3: Ålandsbankens Premium-fonder

Ålandsbanken har länge varit en liten bank utanför rampljuset som nyligen visade prov på uruselt omdöme genom att göra en deal med skojarna i pensionsbolaget Allra. Affären innebär att alla kunder som blivit blåsta av Allra skickas till Ålandsbankens egna skitfonder istället för att hamna i trygga händer i statliga AP7 Såfa. Ålandsbanken vägrar svara på hur mycket pengar de betalat för detta men en vild gissning är 2-siffriga miljonbelopp. För ändamålet har Ålandsbanken hastigt tagit fram en fond som visserligen är liiite billigare än Allras fonder men fortfarande 3-4 ggr dyrare än normalt.

Plats 4: Movestic Bear 2.0

Det finns bara en sak som är dummare än skyhöga avgifter i pensionssparande: bear-fonder. Ordet bear syftar på björndjuret och är motpolen till finansbranschens ikon tjuren. Det som kännetecknar en bear-fond är att investeringarna i aktier är vända upp och ned. När börsen går upp så förlorar du pengar och när börsen går ned så tjänar du pengar. Eftersom börsen enligt både teori och historik på lång sikt går upp så är det här givetvis bara intressant för extrem spekulation, något som absolut inte skall göras på lång sikt! Att en och annan aktiespelare med för stort ego och för mycket pengar ägnar sig åt sådant må vara hänt, men det är verkligen inget för småsparare och att den här fonden finns i Premiepensionen är direkt oansvarigt av Movestic.

Plats 5: Solidar

Solidar tillhör gänget som en gång i tiden hårdsatsade på telefonförsäljning till premiepensionssparare. De har gjort sällskap med aktörer som Falcon Funds och Allra i det hänseendet. Ovanpå det har de också samarbetat med Allra genom ett bolag på Malta vars enda rimliga uppgift varit att mjölka spararna på pengar på samma sätt som Allra gjort med sitt bolag i Dubai. Vår spaning är att Solidar snart kommer hamna i blåsväder eftersom de ligger under Finansinspektionens lupp.

Vad gör du om du har någon av dessa produkter?

För det första finns det ingen anledning att gråta över spild mjölk. För att genomskåda “rådgivarnas” säljknep behöver du i princip ha pensionsfrågor som yrke. Du kan inte heller förvänta dig att din arbetsgivare ska vara expert på detta, särskilt om ni är en mindre arbetsplats. De har säkert gjort sitt bästa i all välmening.

För det andra ska du förstås byta till något bättre. Om du behöver hjälp är det rimligt att anlita en expert eller rådgivare. Se bara till att de är oberoende och inte bara fristående. Om de ger gratis råd eller tar betalt i % av kapitalet ska du akta dig.

Den här verksamheten finns tack vare DITT frivilliga ekonomiska bidrag. Tack för ditt stöd!

Vi står på din sida i finansdjungeln. Vi avslöjar finansaktörer som gynnar sig själva på kundernas bekostnad. Dessutom ger våra artiklar och guider dig och andra begripliga, enkla och vetenskapligt förankrade råd om ekonomi, sparande och pensioner.

Du kan också stötta oss via vår supportersida på Patreon. Om ditt bidrag är minst 50 SEK/månad (+ moms) får du svar på en läsarfråga per halvår!

Om författaren

Patrick Siegbahn

Patrick Siegbahn är ansvarig utgivare och grävande skribent för Småspararguiden.se, tidigare expert i SR Plånboken i P1, tidigare riskexpert på Finansinspektionen och risk- och hedgefondanalytiker. Patrick jobbar också som oberoende rådgivare i egen verksamhet. Läs mer om honom här.